如何在 Traseq 裡把移動平均交叉策略寫成無需寫程式的規則、交叉為什麼會被洗來洗去,以及在真實 BTC/USDT `1h` 資料上 `SMA(200)` 的誠實結果。
移動平均交叉策略,是幾乎每位交易者最先遇到的構想之一。邏輯很簡單:當價格站上慢速移動平均線時,就把趨勢視為上升而做多;當它跌回下方時,就視為趨勢結束而出場。最有名的版本「黃金交叉」,看的是價格或快速均線向上穿越 200 根的 SMA(200)。本文把這個構想轉成 Traseq 裡明確、無需寫程式的規則,然後展示 SMA(200) 趨勢濾網在真實 BTC/USDT 1h K 棒上實際做了什麼——包含正報酬背後的深回撤。
Traseq 是研究工作區,不是實盤交易或交易所執行平台。它不會下單、不會連結交易所帳戶,也不保證績效。這裡的目的不是賣您一個會贏的策略,而是示範在拿任何東西去冒險之前,如何誠實地測試一個策略。
從無程式的加密貨幣現貨策略開始,鎖定版本、執行回測,並讓結果保持可追溯以供比較。
移動平均交叉策略是一種趨勢跟隨規則:當價格或較快均線向上穿越較慢均線時進場,再次跌破時出場,並用停損或其他出場方式控制風險。在目前 Traseq demo 中,SMA(200) 版本用 2024-09-01 至 2025-05-30 的 BTC/USDT 1h 資料跑出 +31.70% 報酬,但勝率只有 18.4%,最大回撤為 -36.57%。
這是歷史樣本證據,不是交易訊號。有用的重點在於它的形狀:交叉系統可能承受許多失敗進場,等待少數較大的趨勢捕捉來支撐結果。
移動平均交叉策略只需要三個決定:怎麼進場、怎麼出場,以及如何為一筆壞交易設上限。以下是 Traseq 範例所跑的 SMA(200) 趨勢濾網,用白話規則寫出來:
SMA(200) 時做多進場。SMA(200) 時出場。在 Traseq 裡您不需要用程式寫 SMA(200)。您可以在 Sentence 模式描述它(「收盤價向上穿越 200 期 SMA 時做多進場」)、在 Canvas 模式用視覺化方式組裝,或從系統模板開始再調整。條件在 K 棒收盤時判定,訊號驅動的進出場以下一根 K 棒開盤價成交,因此您讀到的規則就是實際執行的規則。
200 根的 SMA 是經典的慢速趨勢線。在 1h 圖上它大約代表最近八天的價格,所以這個策略只想在中期趨勢上升時維持多單。
Learn 中心提供一個免註冊的互動範例,在真實 BTC/USDT 1h K 棒上執行三個系統模板,期間為 2024-09-01 至 2025-05-30,初始資金 $10,000、零手續費、100% 部位大小。這段樣本包含 BTC 走向歷史高點的趨勢段,以及之後回落到區間的階段。以下是 SMA(200) 趨勢濾網產生的結果:
| 指標 | SMA(200) 趨勢過濾 |
|---|---|
| 報酬 | +31.70% |
| 勝率 | 18.4% |
| 最大回撤 | -36.57% |
| 交易數 | 114 |
| 獲利因子 | 1.51 |
| Sharpe | 0.07 |
它以正報酬作收,但路徑並不舒服。只有 18.4% 的交易獲勝,而且策略承受了 -36.57% 的回撤,最後靠少數較大的趨勢捕捉撐起樣本。這不是壞掉的策略,也不是保證有效的策略。它是典型的趨勢跟隨形狀:許多小型失敗嘗試、少數重要獲利,以及高度依賴真趨勢是否出現的結果。
交叉策略建立在一個假設上:價格站上平均線,可能代表一段值得跟隨的走勢開始。在強趨勢裡,這個假設可能有用,因為少數進場能捕捉到大段走勢。在橫向或震盪市場裡,價格會反覆穿越平均線卻不承諾方向,每次交叉都可能變成另一個假啟動。
這就是洗盤風險。目前 demo 的 18.4% 勝率顯示,多數進場並不是撐起結果的交易。教訓不是「交叉好」或「交叉不好」,而是:單一策略只在它所遇到的市場局面中有意義,而您不去看,就無法知道自己測的是哪一種局面。關於這種風格與相反做法的詳細對照,請見趨勢跟隨 vs 均值回歸。
誠實的 +31.70% 是一個基準,而不是判決。真正的研究,從您改動一項再重測開始。值得一試的變體:
4h 或 1d,掃描的 K 棒更少,通常比 1h 更不容易被洗。把完全相同的邏輯在較高時間框架重跑一次,比較交易筆數。一次只改一個變數,把每一個都定版成獨立的策略版本,再放進比較組並排檢視,讓差異可以歸因。要小心別一直微調到數字在這一段期間看起來漂亮為止——那就是回測過度擬合,會產生在樣本外消失的結果。比較的同時要正確解讀指標,請參考勝率、獲利因子與夏普值的指南。
這個 SMA(200) 模板——以及另外兩個——都能在回測基礎範例裡免註冊執行。拉動部位大小的旋鈕,看報酬與回撤一起等比縮放,然後到加密貨幣回測工作區打造您自己的變體。當您準備好從頭撰寫一個策略時,第一個策略指南會一步步帶您完成。
這是一種趨勢跟隨規則:當價格(或快速移動平均)向上穿越較慢的移動平均時做多,跌破時出場。「黃金交叉」是廣為人知的版本,以 200 期均線作為慢線。
完全取決於市場。在目前 Traseq demo 中,以 2024-09-01 到 2025-05-30 的 BTC/USDT 1h 資料來看,SMA(200) 趨勢濾網報酬為 +31.70%、勝率 18.4%、最大回撤 -36.57%。同一條規則在不同局面裡可能表現大不相同,這正是您在信任它之前該先回測的原因。
SMA 交叉有什麼差別?SMA 交叉是「價格或某條均線穿越另一條均線」的通用構想。黃金交叉則是其中特定的一種:快速均線(或價格)向上穿越長期的 200 期均線,被視為偏多的趨勢訊號。
在 Sentence 模式描述規則,或在 Canvas 模式組裝——例如「收盤價向上穿越 200 期 SMA 時做多進場,向下跌破時出場,5% 停損」。把版本定版後,在支援的交易對與時間框架上執行以 K 棒為基礎的回測。不需要 Pine Script 或 Python。
SMA(200) 策略在 demo 裡回撤這麼深?目前 demo 期間為 2024-09-01 至 2025-05-30,包含強趨勢段與後續回落。策略最終以 +31.70% 收正,但它觸發 114 筆進場,只有 18.4% 勝率,最大回撤 -36.57%。這是趨勢過濾在等待少數較大趨勢捕捉時,可能呈現的低勝率、高回撤形狀。
2026年5月22日